1. Quỹ mở tạo ra lợi nhuận cho nhà đầu tư bằng cách nào?Tổng lợi nhuận mà nhà đầu tư có thể nhận được từ một quỹ mở bao gồm nhiều khoản thanh toán khác nhau, trong đó có cổ tức. Nếu một quỹ mở có trả cổ tức thì những khoản cổ tức đó là thu nhập mà nhà đầu tư nhận được từ quỹ. Cổ tức của quỹ mở là kết quả từ các cổ phiếu có trả cổ tức hoặc các trái phiếu có trả lãi suất coupon mà quỹ đang nắm giữ. Show
Ngoài ra, khi giá chứng chỉ quỹ mở tăng lên, giá trị khoản đầu tư của bạn cũng sẽ tăng theo. Nếu một quỹ mở tạo ra lợi nhuận từ việc bán cổ phiếu hoặc trái phiếu mà quỹ nắm giữ, thì những khoản lợi nhuận đó sẽ được trả cho các nhà đầu tư dưới hình thức phân phối lãi vốn. Như vậy, cả 3 yếu tố bao gồm: cổ tức, phân phối lãi vốn và chứng chỉ quỹ tăng giá đều được tính vào tổng lợi nhuận thu được từ một quỹ mở.  Cách xác định giá chứng chỉ quỹ đầu tư
Post Series: HỌC ĐẦU TƯ QUỸ CƠ BẢN
Xin chào Anh/chị và các bạn thân mến Khi mua chứng chỉ quỹ thì một băn khoăn của mọi người là giá tôi mua được xác định như thế nào. Tại sao giá nó lại khác trên các bảng giá cổ phiếu. Hòa hiểu băn khoăn này của mọi người nên đã làm video rất chi tiết này để anh chị và các bạn dễ dàng theo dõi. Hòa có làm một ví dụ minh họa để mọi người có thể hình dung rất dễ để tính giá một chúng chỉ quỹ. Các khái niệm cơ bản cần phải nắm rõ đó chính là NAV – Net Asset Value- Giá trị tài sản dòng. Giá chứng chỉ quỹ = NAV/số đơn vị chứng chỉ quỹ. Chi tiết Anh/chị và các bạn xem ở video sẽ rõ ràng nhé. Để tham gia đầu tư chứng chỉ quỹ online thì Anh/chị và các bạn có thểmở tài khoản online tại công ty chứng khoán Techcom Securities. Nếu muốn thảo luận đầu tư chứng chỉ quỹ thì anh chị và các bạn có thể tham gia Group: Cộng đồng nhà đầu tư TCBS trên Facebook.
Tìm hiểu về bảng giá chứng chỉ quỹBạn là một nhà đầu tư đang có nhu cầu tìm hiểu về quỹ đầu tư trên thị trường. Bạn phân vân không biết cụ thể về thông tin bảng giá chứng chỉ quỹ ở đâu mới chính xác. Hãy tham khảo bài viết này cũng Finhay để tìm kiếm câu trả lời nhé. Chứng chỉ quỹ là gì?Chứng chỉ quỹ là một loại chứng khoán dùng để xác nhận quyền sở hữu vốn góp trong một quỹ đầu tư đại chúng nào đó. Quỹ đại chúng ở đây chính là quỹ đầu tư được hình thành từ vốn góp của nhiều nhà đầu tư và hoạt động nhằm mục đích tìm kiếm lợi nhuận thông qua việc đầu tư chứng khoán hoặc các dạng đầu tư tài sản khác. Tuy nhiên, trong quá trình đầu tư vào chứng chỉ quỹ, nhà đầu tư không có quyền đưa ra quyết định đầu tư của quỹ. Mua chứng chỉ quỹ là gìChứng chỉ quỹ là gìĐầu tiên hay tìm hiểu CCQ là gì. Chứng chỉ quỹ là một loại chứng khoán nhằm xác nhận quyền sở hữu một phần vốn góp trong quỹ đại chúng của Nhà đầu tư. Quỹ đại chúng được hình thành từ vốn góp của nhà đầu tư với mục đích đầu tư kiếm lợi nhuận từ thị trường chứng khoán. (Nguyên văn từ sách) Dễ hiểu: Một công ty tài chính họ lập ra 1 quỹ để đầu tư vào TTCK, họ muốn huy động thêm vốn từ NĐT nên phát hành ra chứng chỉ quỹ (hiểu nôm na là Giấy chứng nhận đóng góp cổ phần vào quỹ). NĐT góp tiền đó là thành viên của Quỹ. Bản chất của mua chứng chỉ quỹQua hình trên ta thấy, việc phân tích mà trước đây bạn tự làm thì giờ đó là việc của Quỹ. Bản chất của việc Mua chứng chỉ quỹ đơn giản chỉ là bạn ủy thác việc đầu tư cho 1 tổ chức. Bạn góp tiền vào quỹ thông qua việc mua CCQ, nếu quỹ hoạt động tốt giá trị của 1 CCQ (NAV/CCQ) sẽ tăng lên và ngược lại. Các nhà đầu tư cũng có thể yên tâm tiền bỏ vào quỹ mở được sử dụng đúng mục đích. Quỹ mở là sản phẩm dành cho đại chúng nên Ủy ban chứng khoán đưa ra các quy định khá chặt chẽ. Quỹ mở phải được đăng ký với Ủy ban chứng khoán và được cấp phép hoạt động, thậm chí lại có thêm các quy định hạn chế về đầu tư để giảm thiểu rủi ro cho nhà đầu tư. Ngoài ra, quỹ mở cũng được một ngân hàng giám sát, độc lập với công ty quản lý quỹ, giám sát hoạt động hàng ngày của quỹ, đảm bảo quỹ hoạt động đúng quy định của pháp luật. Mô hình hoạt động của quỹ như thế nàoCác công ty tài chính thường có riêng một đội ngũ chuyên gia phụ trách quỹ này. Họ là những người tốt nghiệp các trường ĐH Tài chính lớn ở Mỹ hoặc châu Âu, có kinh nghiệm trên thị trường tài chính và chứng khoán. Mỗi quyết định mua 1CP nào đều được được phân tích tỉ mỹ và thống nhất của tập thể và lãnh đạo. Lãi suất chứng chỉ quỹ, có lãi suất kép khôngĐây là câu hỏi mà nhiều người mới hỏi. Mình xin trả lời luôn là: Có và Không. Không như những hình thức như giử tiết kiệm, chứng chỉ tiền gửi, trái phiếu…lãi suất được quy định rõ ràng cho 1 kỳ hạn. Những loại hình này thì chắc chắn có lãi kép. Còn với đầu tư thì sao? Đây là một mô hình góp tiền làm ăn chung nếu lời thì mọi người cùng lời và lỗ cùng lỗ đúng nghĩa có phước cùng hưởng có họa cùng chia. Lãi suất kép chỉ đến từ Hiệu quả đầu tư của Quỹ, nếu làm ăn có lời thì mới Có, còn lỗ thì âm vốn luôn. Nếu bạn đầu tư vào 1 CQQ hoặc cổ phiếu mà 3 năm nó tăng trưởng âm thì lấy đâu ra lãi suất kép. Ví dụ: Công ty A lập ra Quỹ X để đầu tư TTCK. Tại thời điểm 01/2020 tổng CCQ phát hành ra là 1000ccq, giá mỗi ccc (NAV) là 10.000đ, vậy tổng vốn của Quỹ X ban đầu là 1.000×10.000=10tr. Đến 01.2021, do năm đó đầu tư có lãi nên tổng kết thì tổng tài sản hiện có của quỹ lên 12tr. Vậy suy ra NAV bây giờ là 12tr/1.000ccq=12.000đ. Nếu bạn đang nắm giữ 1cqq tương đương năm đó bạn lãi 2.000đ. Bạn có thể bán ccq ra lấy cả vốn lẫn lãi (12.000đ) hoặc tiếp tục giữ nếu tin tưởng nó còn tăng trưởng. 2.000đ lợi nhuận đó quỹ không chia lại cho những người đang nắm ccq mà dùng để đầu tư tiếp. Vậy trong trường hợp này 2000đ được gọi là lãi suất kép. Ngược lại đầu tư lỗ thì giá trị NAV cũng giảm theo và số vốn bạn bị âm nên chẳng có lãi kép nào cả. Do đó để lựa chọn ccq nào có khả năng làm ăn tốt bạn hãy đọc bài viết này 07 Tiêu chí để lựa chọn quỹ đầu tư. Đương nhiên đã làm ăn thì có lời có lỗ, không quỹ nào dám cam kết với bạn là 1 năm sẽ chắc chắn lãi bn % cả, thường họ dùng từ “dự kiến” hoặc “trung bình”. Việc Cam kết lãi là bị cấm theo pháp luật VN. Đọc bài này để hiểu sâu hơn về Lãi kép và cách sử dụng nó Tính lãi kép Thuật ngữ phí quản lý quỹ là gì?Phí quản lý quỹ là phí mà Quỹ trả định kỳ cho công ty quản lý quỹ đã được quy định tại Bản cáo bạch. Phí quản lý được tính theo một tỷ lệ phần trăm trên giá trị tài sản ròng (NAV) của quỹ. Tỷ lệ phí được tính theo năm, và được thanh toán cho công ty quản lý quỹ theo định kỳ hàng tháng. Cách tính phí quản lý quỹ mở như nào?Phí quản lý quỹ thu hàng năm thông thường từ 1 – 2%/ năm, lưu ý phí này đã được tính vào NAV công bố (Giá trị tài sản quỹ công bố). Công thức cực đơn giản như sau: Phí quản lý của kỳ định giá = [Phần trăm x (NAV tại ngày định giá) x (số ngày thực tế trong kỳ)]/ (365 hoặc 366) Tuy nhiên, loại phí quản lý này bạn không cần phải tính làm gì. Vì các công ty quản lý quỹ đã tính sẵn cho bạn. 1. Chứng chỉ quỹ là gì?Chứng chỉ quỹ (CCQ) là một dạng chứng khoán được phát hành bởi công ty quản lý quỹ, thể hiện quyền sở hữu một phần vốn góp trong quỹ đầu tư. CCQ có giá tối thiểu 10.000 VND và được bán trực tiếp trên sàn chứng khoán hoặc thông qua các đại lý ủy quyền. Đây là danh mục đầu tư được nghiên cứu và chọn lọc kỹ để giảm thiểu rủi ro cho nhà đầu tư khi tham gia. Ủy thác đầu tư thông qua quỹlà một trong những cách an toàn mà vẫn sinh lời dành cho những người mới tham gia vào thị trường chứng khoán. Quỹ đại chúng được hình thành từ vốn góp của nhà đầu tư với mục đích đầu tư kiếm lợi nhuận khi đầu tư vào các kênh khác nhau như cổ phiếu, trái phiếu và các loại tài sản đầu tư khác. 1. Chứng chỉ quỹ là gì?Chứng chỉ quỹ (CCQ) là một dạng chứng khoán được phát hành bởi công ty quản lý quỹ, thể hiện quyền sở hữu một phần vốn góp trong quỹ đầu tư. CCQ có giá tối thiểu 10.000 VND và được bán trực tiếp trên sàn chứng khoán hoặc thông qua các đại lý ủy quyền. Đây là danh mục đầu tư được nghiên cứu và chọn lọc kỹ để phân tán rủi ro cho nhà đầu tư. Ủy thác đầu tư thông qua quỹ đầu tư là một trong những cách an toàn mà vẫn sinh lời dành cho những người mới tham gia vào thị trường chứng khoán. Quỹ đại chúng được hình thành từ vốn góp của nhà đầu tư với mục đích đầu tư kiếm lợi nhuận khi đầu tư vào các kênh khác nhau như cổ phiếu, trái phiếu và các loại tài sản đầu tư khác. Giá của chứng chỉ quỹNAV (Net Asset Value) là giá trị tài sản hiện tại đang có của quỹ mở. NAV/CCQ là giá chứng chỉ quỹ, được quyết định bởi giá trị tài sản hiện có của quỹ và số lượng chứng chỉ quỹ đang hiện hành tại thời điểm đó. Khi lựa chọn quỹ, giá chứng chỉ quỹ cao hay thấp có quan trọng không? Tất cả quỹ mở thường được chào bán lần đầu với NAV/CCQ là 10.000 đồng. Theo thời gian, giá NAV/CCQ của các quỹ sẽ biến động và chênh lệch nhau. Do đó nếu bạn so sánh giá chứng chỉ quỹ của 2 quỹ khác nhau sẽ không hợp lí do thời gian thành lập khác nhau. Bạn sẽ mua được nhiều chứng chỉ quỹ hơn khi NAV/CCQ thấp và ít chứng chỉ quỹ hơn khi NAV/CCQ cao. Khi NAV/CCQ thấp có nghĩa là quỹ mở vừa mới được chào bán hoặc là do quỹ có lợi nhuận thấp. Ngược lại, NAV/CCQ cao có nghĩa là quỹ có lợi nhuận tốt vì đã tăng giá trị rất nhiều. Do đó, giá chứng chỉ quỹ không phải là yếu tố quan trọng để bạn quyết định nên chọn quỹ mở nào. Lợi nhuận mà quỹ đem lại cho bạn trong tương lai mới thật sự quan trọng. Phân biệt chứng chỉ quỹ và cổ phiếuVề bản chất, chứng chỉ quỹ cũng giống như cổ phiếu của một công ty, đều là bằng chứng xác nhận quyền sở hữu, hưởng lợi nhuận trên phần vốn góp. Tuy nhiên, cổ phiếu và chứng chỉ quỹ cũng có những điểm khác biệt cơ bản:
Nếu mua được cổ phiếu tốt thì tỷ suất lợi nhuận sẽ đạt khoảng 15% đến 20%/ 1 năm, đòi hỏi nhà đầu tư có chiến lược và kinh nghiệm. Còn với nhà đầu tư chưa có kinh nghiệm, có thể mua chứng chỉ quỹ để ủy thác cho quỹ đầu tư, thường lợi nhuận dao động từ khoảng 8% đến 15%/ 1 năm. |
